Джипег объединить: Merge PDF documents Online

Rueil-Malmaison и London, 18 декабря 2019 г.

Новая организация будет иметь лидерство, ресурсы и масштаб, которые будут в авангарде новой эры устойчивой мобильности

• Комбинированные компании. ‘ обширные и растущие возможности для решения задачи формирования новой эры устойчивой мобильности
• Объединенная компания станет 4-м ^-м -м крупнейшим в мире OEM-производителем по объему продаж и 3-м ^-м -м крупнейшим по объему выручки с годовым объемом продаж 8,7 млн ​​единиц и совокупным доходом почти 170 млрд евро ¹
• Создает диверсифицированный бизнес с одной из самых высоких марж на основных рынках Европы, Северной Америки и Латинской Америки и возможностью изменить стратегию в других регионах
• Слияние принесет приблизительно 3,7 миллиарда евро в годовом исчислении синергетического эффекта без закрытия заводов в результате сделки – ожидается, что синергетический эффект будет положительным с 1 года чистого денежного потока
• Сильный комбинированный баланс и высокий уровень ликвидности обеспечивают финансовую гибкость с ожидаемым кредитным рейтингом инвестиционного уровня
• Объединенная компания будет использовать эффективность инвестиций в более широком масштабе для разработки инновационных решений в области мобильности и передовых технологий в транспортных средствах на новых источниках энергии, автономном вождении и подключении
• Широкий портфель хорошо зарекомендовавших себя культовых брендов, предлагающих лучшие в своем классе продукты, охватывающие ключевые сегменты автомобильного рынка и обеспечивающие более высокий уровень удовлетворенности клиентов
• Отличные рабочие отношения между двумя управленческими командами, которые имеют успешный послужной список в области капиталовложений, создания стоимости и успешных комбинаций OEM
• Сильная структура управления для поддержки совместной работы компании с Джоном Элканном в качестве председателя Группы и Карлосом Таваресом в качестве генерального директора Группы, с большинством независимых директоров ²
• Сильная поддержка долгосрочных акционеров (EXOR N. V., Peugeot Family Group, Bpifrance), которые будут представлены в Совете директоров

Fiat Chrysler Automobiles N.V. («FCA») (NYSE: FCAU / MTA: FCA) и Peugeot S.A. («Groupe PSA») сегодня подписали обязывающее соглашение о слиянии, предусматривающее слияние их бизнеса 50/50 для создания 4

Благодаря сочетанию финансовой мощи и навыков объединенная компания будет иметь особенно хорошие возможности для предоставления инновационных, экологически чистых и устойчивых решений в области мобильности как в быстро урбанизирующейся среде, так и в сельской местности по всему миру. Повышение эффективности за счет увеличения объемов, а также преимущества объединения сильных сторон и ключевых компетенций двух компаний обеспечат объединенному бизнесу возможность предлагать всем своим клиентам лучшие в своем классе продукты, технологии и услуги и реагировать с большей гибкостью.

Годовой объем продаж объединенной компании составит 8,7 млн ​​автомобилей, выручка составит почти

170 млрд евро ³ , текущая операционная прибыль составит более 11 млрд евро ⁴ , а рентабельность по операционной прибыли составит 6,6. %, все на простой агрегированной основе результатов 2018 года ⁵ . Сильный комбинированный балансовый отчет обеспечивает значительную финансовую гибкость и достаточный потенциал как для выполнения стратегических планов, так и для инвестиций в новые технологии на протяжении всего цикла.

Объединенная компания будет иметь сбалансированное и прибыльное глобальное присутствие с очень дополняющим и знаковым портфелем брендов, охватывающим все ключевые сегменты транспортных средств от роскошных, премиальных и обычных легковых автомобилей до внедорожников, грузовиков и легких коммерческих автомобилей. Это будет подкрепляться силой FCA в Северной Америке и Латинской Америке, а также прочными позициями Groupe PSA в Европе. Новая группа будет иметь гораздо больший географический баланс: 46% выручки будет приходиться на Европу и 43% — на Северную Америку, исходя из совокупных показателей каждой компании за 2018 год. Объединение даст новой компании возможность изменить стратегию в других регионах.

Эффективность, которая будет достигнута за счет оптимизации инвестиций в автомобильные платформы, семейства двигателей и новые технологии при одновременном увеличении масштаба, позволит бизнесу повысить эффективность закупок и создать дополнительную ценность для заинтересованных сторон. Более двух третей объемов пробега будут сосредоточены на 2 платформах, с примерно 3 миллионами автомобилей в год на каждой из малой платформы и компактной/средней платформы.

Ожидается, что эта экономия, связанная с технологиями, продуктами и платформами, составит примерно 40% от общего годового синергетического эффекта в размере 3,7 млрд евро, в то время как закупки — в основном благодаря масштабу и лучшему согласованию цен — составят еще около 40% синергии. Остальные 20% будут приходиться на другие области, включая маркетинг, информационные технологии, административные расходы и логистику. Эти оценки синергии не основаны на закрытии заводов в результате сделки. Прогнозируется, что предполагаемый синергетический эффект будет положительным с первого года и что примерно 80% синергетического эффекта будет достигнуто к четвертому году. Общие единовременные затраты на достижение синергетического эффекта оцениваются в 2,8 миллиарда евро.

Это синергетическое взаимодействие позволит объединенному бизнесу вкладывать значительные средства в технологии и услуги, которые будут определять мобильность в будущем, при этом выполняя сложные глобальные нормативные требования CO ₂ . Обладая уже сильным глобальным присутствием в области исследований и разработок, объединенная компания будет иметь надежную платформу для стимулирования инноваций и дальнейшего развития трансформационных возможностей в транспортных средствах на новых источниках энергии, устойчивой мобильности, автономном вождении и подключении.

Объединенная компания выиграет от эффективной структуры управления, разработанной для обеспечения эффективной деятельности, с Советом, состоящим из 11 членов, большинство из которых будут независимыми ⁶ . Пять членов Совета будут номинированы FCA и ее основным акционером (включая Джона Элканна в качестве председателя), а пять членов будут назначены Groupe PSA и ее основными акционерами (включая старшего неисполнительного директора и заместителя председателя). На момент закрытия в состав Правления будут входить два члена, представляющие сотрудников FCA и Groupe PSA ⁷ . Карлос Таварес будет главным исполнительным директором на первоначальный пятилетний срок, а также будет членом совета директоров.

Карлос Таварес, Майк Мэнли и их исполнительные команды имеют большой опыт успешного преобразования компаний и объединения OEM-производителей с разными культурами. Этот опыт будет поддерживать скорость осуществления слияния, подкрепленную сильными недавними показателями компаний и уже надежными балансами. Объединенная компания будет быстро и эффективно маневрировать в автомобильной отрасли, где происходят быстрые и фундаментальные изменения.

Материнская компания новой группы, зарегистрированная в Нидерландах, будет зарегистрирована на Euronext (Париж), Borsa Italiana (Милан) и Нью-Йоркской фондовой бирже и получит выгоду от своего сильного присутствия во Франции, Италии и США.

В соответствии с предлагаемым уставом объединенной компании ни один акционер не будет иметь права распоряжаться более чем 30% голосов, поданных на собраниях акционеров. Также предполагается, что существующие права двойного голоса не будут перенесены, но новые права двойного голоса появятся после трехлетнего периода владения после завершения слияния.

Мораторий в отношении пакетов акций EXOR N.V., Bpifrance ⁸ , Dongfeng Group (DFG) и Peugeot Family (EPF/FFP) будет применяться в течение 7 лет после завершения слияния, за исключением того, что EPF/FFP будет разрешено увеличить свою долю в объединенной компании максимум на 2,5% (или 5% на уровне Groupe PSA) путем приобретения акций у Bpifrance и/или DFG и/или на рынке ⁹ . EXOR, Bpifrance и EPF/FFP будут заблокированы на 3 года в отношении их пакетов акций, за исключением того, что Bpifrance будет разрешено сократить свои пакеты акций на 5% в Groupe PSA или на 2,5% в объединенной компании. DFG согласилась продать, а Groupe PSA согласилась купить 30,7 млн ​​акций до закрытия сделки (эти акции будут аннулированы). DFG будет заблокирован до завершения сделки в отношении остатка своего участия в Groupe PSA, в результате чего доля участия в новой группе составит 4,5%.

EXOR, Bpifrance, Peugeot Family и Dongfeng безоговорочно обязались голосовать за сделку на собраниях акционеров FCA и Groupe PSA.

Перед закрытием сделки FCA выплатит своим акционерам специальные дивиденды в размере 5,5 млрд евро, а Groupe PSA распределит среди своих акционеров 46% акций Faurecia. Кроме того, FCA продолжит работу по отделению своей доли в Comau, которая будет отделена сразу после закрытия в интересах акционеров объединенной компании. Это позволит акционерам объединенной группы в равной степени разделить синергию и выгоды, которые вытекают из слияния, признавая при этом значительную ценность активов и сильных сторон как Groupe PSA, так и FCA с точки зрения доли рынка и потенциала бренда. Каждая компания намерена распределить обыкновенные дивиденды в размере 1,1 млрд евро в 2020 году, связанные с 2019 финансовым годом., при условии утверждения советом директоров и акционерами каждой компании. На момент закрытия акционеры Groupe PSA получат 1,742 акции новой объединенной компании за каждую акцию Groupe PSA, а акционеры FCA получат 1 акцию новой объединенной компании за каждую акцию FCA.

Завершение предлагаемого объединения ожидается в течение 12-15 месяцев при соблюдении обычных условий закрытия, включая одобрение акционерами обеих компаний на их соответствующих внеочередных общих собраниях и соблюдение антимонопольных и других нормативных требований.

Карлос Таварес, председатель правления Groupe PSA, сказал: «Наше слияние — это огромная возможность занять более сильные позиции в автомобильной промышленности, поскольку мы стремимся освоить переход к миру чистых, безопасных и устойчивых мобильность и предоставлять нашим клиентам продукты, технологии и услуги мирового класса. Я абсолютно уверен, что благодаря их огромному таланту и мышлению в духе сотрудничества наши команды смогут добиться максимальной производительности, энергично и с энтузиазмом».

Майк Мэнли, главный исполнительный директор FCA, добавил: «Это союз двух компаний с выдающимися брендами и квалифицированной и преданной рабочей силой. Оба пережили самые трудные времена и стали проворными, умными и грозными конкурентами. Наших сотрудников объединяет общая черта: они рассматривают проблемы как возможности, которые нужно использовать, и путь к тому, чтобы сделать нас лучше в том, что мы делаем». провести веб-трансляцию и телефонную конференцию для аналитиков, инвесторов и СМИ (веб-трансляция в 15:00 CET / 14:00 GMT / 9:00 утра по восточному поясному времени) в среду, 18 декабря 2019 г.
Подробная информация о доступе к этим мероприятиям доступна на корпоративных веб-сайтах FCA (www.fcagroup.com) и Groupe PSA (www.groupe-PSA.com). Для тех, кто не может участвовать в живых сессиях, записанные повторы останутся в архиве на корпоративном веб-сайте каждой компании.

Чтобы получить доступ к фотографиям и видео, посетите веб-сайт FCA или веб-сайт PSA.

Консультант:

Goldman Sachs International выступала в качестве ведущего финансового консультанта FCA. Bank of America, Barclays, Citigroup, d’Angelin & Co., J.P. Morgan и UBS также предоставили финансовые консультации компании.

Sullivan & Cromwell LLP, De Brauw Blackstone Westbroek и Darrois Villey Maillot Brochier выступали в качестве юрисконсульта FCA.

Компания Messier Maris & Associés выступала в качестве ведущего финансового консультанта PSA. Morgan Stanley также предоставил финансовые консультации компании. Бредин Прат выступал в качестве юрисконсульта PSA.

Контакты:

Информация для инвесторов:

FCA	Группа PSA
Джо Велтри, +1 248 576 9257 Investor. [email protected]	Андреа Бандинелли, + 33 6 82 58 86 04 [email protected]

Для запросов СМИ:

FCA	Группа PSA
Нил Голайтли, +1 248 933-6285 [email protected]	Бертран Блез, +33 6 33 72 61 86 [email protected]
Шон Морган, +1 248 512-2692 [email protected]	Пьер Оливье Салмон, +33 6 76 86 45 48 [email protected]
Андреа Паллард, +39 0110030675 [email protected]	Карин Дуэ, +33 6 61 64 03 83 [email protected]
Фернау Силвейра, +55 11 4949-3901 [email protected]	Валери Жилло +33 6 83 92 92 96 [email protected]
Леонардо Гуан, +86 21 2218 7896 corp. [email protected]
Леонардо Гуан, +86 21 2218 7896 [email protected]
Великобритания/США
Сард Вербиннен и Ко Джон Ааронс, Роберт Рендин +44 20 7467 1050/+1 212 687 8080 [email protected]
ИТАЛИЯ
Сообщество , советники по стратегическим коммуникациям Ауро Паломба, Марко Рубино +39 02 89404231 [email protected]
ФРАНЦИЯ
Изображение 7 Анн-Франс Мальье, Флор Ларже +33 1 53 70 74 95/+33 1 53 70 74 90 [email protected]

¹ Чистая выручка FCA, за исключением Magneti Marelli, и выручка Groupe PSA, за исключением Faurecia Выручка третьим сторонам
² В соответствии с Голландским кодексом корпоративного управления
³ Представляет чистую выручку FCA, исключая Magneti Marelli, и выручку Groupe PSA, исключая Faurecia Выручку третьим сторонам
⁴ Представляет собой скорректированную прибыль EBIT FCA, исключая Magneti Marelli, и регулярную операционную прибыль Groupe PSA, исключая Faurecia
5 0 и Magneti Marelli
⁶ Для достижения цели «большинство независимых директоров» 5 из 9 неисполнительных директоров должны быть независимыми
⁷ Представители сотрудников будут определены на основании законодательных требований на всех уровнях
⁸ Bpifrance будет включать совместно Bpifrance Partitions S. A. и ее дочернюю компанию, находящуюся в полной собственности Lion Partitions SAS
⁹ До 1% акций объединенной компании плюс процент акций, проданных Bpifrance, кроме Peugeot Family (с учетом общего максимума в 2,5%)

О FCA

производит и продает автомобили известных брендов, включая Abarth, Alfa Romeo, Chrysler, Dodge, Fiat, Fiat Professional, Jeep _® , Lancia, Ram и Maserati. Он также продает запчасти и услуги под маркой Mopar и работает в секторах компонентов и производственных систем под брендами Comau и Teksid. В FCA работает около 200 000 человек по всему миру. Для получения дополнительной информации о FCA, пожалуйста, посетите www.fcagroup.com

о группе PSA

Groupe PSA Уникальные опыты автомобиля и добывают мобильные растворы для всех клиентов. Группа, в которой работает 210 000 человек, имеет пять марок автомобилей: Peugeot, Citroën, DS, Opel и Vauxhall, и предоставляет широкий спектр мобильных и интеллектуальных услуг под брендом Free2Move. Стратегический план «Push to Pass» представляет собой первый шаг на пути к достижению цели Группы стать «глобальным автопроизводителем с передовой эффективностью и ведущим поставщиком мобильных услуг, поддерживающим отношения с клиентами на протяжении всей жизни». Один из первых новаторов в области автономные и подключенные автомобили , Groupe PSA также участвует в финансовой деятельности через Banque PSA Finance и в автомобильном оборудовании через Faurecia.

СМИ библиотека: Medialibrary.Groupe-psa.com / @Groupepsa_EN

Заявления о похожих на прямые. В частности, эти заявления прогнозного характера включают заявления относительно будущих финансовых результатов, а ожидания FCA и PSA («Стороны») в отношении достижения определенных целевых показателей на любую дату в будущем или на любой будущий период являются заявлениями прогнозного характера. Эти заявления могут включать такие термины, как «может», «будет», «ожидать», «мог», «должен», «намереваться», «оценивать», «предвидеть», «полагать», «остаться», «на пути к », «дизайн», «цель», «задача», «цель», «прогноз», «прогноз», «перспективы», «перспективы», «план» или аналогичные термины. Прогнозные заявления не являются гарантией будущих результатов. Скорее, они основаны на текущем уровне знаний Сторон, будущих ожиданиях и прогнозах относительно будущих событий и по своей природе подвержены неотъемлемым рискам и неопределенностям. Они связаны с событиями и зависят от обстоятельств, которые могут или не могут произойти или существовать в будущем, и поэтому на них не следует полагаться неоправданно.

Фактические результаты могут существенно отличаться от результатов, выраженных в прогнозных заявлениях, в результате действия различных факторов, включая: способность PSA и FCA и/или объединенной группы в результате предлагаемой сделки (вместе с Стороны, «Компании») для успешного запуска новых продуктов и поддержания объемов отгрузки автомобилей; изменения на мировых финансовых рынках, общей экономической конъюнктуры и изменения спроса на автомобильную продукцию, подверженного цикличности; изменения местных экономических и политических условий, изменения в торговой политике и введение глобальных и региональных тарифов или тарифов, ориентированных на автомобильную промышленность, введение налоговых реформ или другие изменения в налоговом законодательстве и правилах; способность компаний расширять некоторые из своих брендов по всему миру; способность компаний предлагать инновационные, привлекательные продукты; способность компаний разрабатывать, производить и продавать автомобили с расширенными функциями, включая улучшенную электрификацию, возможности подключения и характеристики автономного вождения; различные виды претензий, судебных исков, правительственных расследований и других непредвиденных обстоятельств, включая претензии по ответственности за качество продукции и гарантии, а также экологические претензии, расследования и судебные иски; материальные эксплуатационные расходы в связи с соблюдением норм охраны окружающей среды, здоровья и техники безопасности; высокий уровень конкуренции в автомобильной отрасли, который может усилиться за счет консолидации; подверженность дефициту финансирования пенсионных планов с установленными выплатами Сторон; способность предоставлять или организовывать доступ к адекватному финансированию для дилеров и розничных клиентов и сопутствующие риски, связанные с созданием и деятельностью компаний, предоставляющих финансовые услуги; возможность доступа к финансированию для выполнения бизнес-планов компаний и улучшения их бизнеса, финансового состояния и результатов деятельности; существенная неисправность, сбой или нарушение безопасности, ставящие под угрозу системы информационных технологий или электронные системы управления, содержащиеся в транспортных средствах Компаний; способность компаний реализовать ожидаемые выгоды от соглашений о совместных предприятиях; нарушения, возникающие в результате политической, социальной и экономической нестабильности; риски, связанные с нашими отношениями с сотрудниками, дилерами и поставщиками; увеличение затрат, перебои с поставками или нехватка сырья; изменения в трудовых и производственных отношениях и изменения в применимом трудовом законодательстве; колебания обменного курса, изменения процентных ставок, кредитный риск и другие рыночные риски; политические и гражданские беспорядки; землетрясения или другие стихийные бедствия; неопределенность в отношении того, будет ли осуществлено предлагаемое объединение бизнеса, обсуждаемое в этом документе, или в отношении сроков его осуществления; риск того, что объявление о предлагаемом объединении бизнеса может затруднить для Сторон установление или поддержание отношений со своими сотрудниками, поставщиками и другими деловыми партнерами или государственными органами; риск того, что бизнес Сторон будет неблагоприятно затронут во время рассмотрения предлагаемого объединения бизнеса; риски, связанные с получением разрешений регулирующих органов, необходимых для объединения; риск того, что операции PSA и FCA не будут успешно интегрированы, а также другие риски и неопределенности.

Любые прогнозные заявления, содержащиеся в этом документе, действительны только на дату этого документа, и Стороны отказываются от каких-либо обязательств обновлять или пересматривать публично прогнозные заявления. Дополнительная информация о Сторонах и их бизнесе, включая факторы, которые могут существенно повлиять на финансовые результаты Сторон, включена в отчеты и документы FCA в Комиссию по ценным бумагам и биржам США, AFM и CONSOB, а также документы PSA в AFM.

Fiat Chrysler и PSA Group стали Stellantis

• FCA и PSA Group завершили слияние, о котором было объявлено в 2020 году, в результате чего Stellantis стал четвертым по величине автопроизводителем в мире по объему продаж.
• Stellantis становится оператором 14 различных брендов, включая Chrysler, Fiat, Jeep, Ram, Peugeot и Citroën.
• Слияние позволит двум компаниям сократить затраты на исследования и разработки, особенно по мере того, как компании движутся к электрификации.

PSA Group и Fiat Chrysler Automobiles (FCA) официально объединились, чтобы создать Stellantis, объединяющую 14 автомобильных брендов по всему миру. После завершения слияния, над которым работали более года, Stellantis становится четвертым крупнейшим автопроизводителем в мире по объему продаж и третьим по выручке. Теперь под эгидой Stellantis находятся Chrysler, Dodge, Jeep, Ram, Fiat, Alfa Romeo, Abarth, Lancia и Maserati (благодаря FCA), а также Citroën, DS, Opel, Peugeot и Vauxhall благодаря PSA.


Подробнее о слиянии

• Название новой компании FCA и Peugeot: Stellantis
• Что будет означать слияние FCA/PSA для покупателей автомобилей в США и Соединенные Штаты. Генеральный директор Stellantis Карлос Таварес — бывший генеральный директор PSA — заявил сегодня на пресс-конференции, что это слияние позволит двум компаниям объединить усилия для создания «высокоэффективных» автомобилей-близнецов, а также даст различным брендам возможность восстановиться и расти.

  В настоящее время неясно, будут ли некоторые из 14 брендов исключены из портфолио Stellantis; Сегодня Таварес не уточнил. Тем не менее, были подняты вопросы о том, переживут ли слияние и Fiat, и Chrysler, поскольку в последние годы обе компании боролись. А в случае с Peugeot, его возвращение в США сейчас под вопросом; в начале 2019 года сообщалось, что к 2026 году Peugeot вернется на американские дороги. В настоящее время у Stellantis 29электрифицированных автомобилей на рынке, включая как полностью электрические, так и гибридные автомобили, и к концу 2021 года их будет 39. Затем, к 2025 году, компании Stellantis будут производить «одну электрифицированную модель для каждой новой глобальной модели», — заявила компания на пресс-конференции. пресс-конференция сегодня.

  О планах слияния впервые было объявлено в октябре 2019 года, но они были отложены из-за пандемии коронавируса. Теперь, когда это произошло, бывший генеральный директор FCA Майк Мэнли возглавит операции Stellantis в Северной Америке.