Биткоин резко упал: Курс биткоина резко упал: Криптовалюта: Экономика: Lenta.ru

Почему упал биткоин и что будет с акциями, связанными с криптовалютами

Криптовалюты в последние годы получили особую популярность и любовь инвесторов. Но за эту неделю они рухнули, утянув за собой бумаги связанных с ними компаний. Разбираемся, стоит ли сейчас подбирать такие акции

Фото: Shutterstock

Почему падает биткоин

Курс биткоина и других криптовалют в последние годы коррелирует с монетарной политикой ФРС США, и количественное смягчение регулятора после начала пандемии коронавируса в 2020 году создало благоприятную инвестиционную среду, в которой росли и акции, и криптовалюты. Но количественное ужесточение запускает обратный процесс, предупреждает Bloomberg в майском отчете.

Стоимость биткоина на торгах 12 мая снизилась на 14% и впервые с 2020 года опустилась ниже $27 тыс. Вслед за биткоином обновила ценовой минимум и вторая криптовалюта — эфириум, которая опустилась до $1,8 тыс. — минимальных отметок с июля 2021 года, свидетельствуют данные торгов.

adv.rbc.ru

«Повышение ставок, исторические темпы ужесточения монетарной политики для борьбы с высоким уровнем инфляции, укрепление доллара США по отношению к другим мировым валютам и ухудшение прогнозов глобального роста — все эти факторы ведут к снижению курса биткоина», — заявил генеральный директор криптовалютного хедж-фонда BitBull Capital Джо ДиПаскуале.

С начала года основные цифровые валюты — биткоин и эфириум — опустились на 42,57% и на 53,5% соответственно, что вряд ли радует их держателей. Но еще сильнее обвалились акции компаний, деятельность которых связана с криптовалютами, в том числе Riot Blockchain (70,5%) и Coinbase (83,73%). Разбираемся, когда восстановится рынок цифровых валют и стоит ли сейчас покупать бумаги, динамика которых повторяет колебания крипторынка.

• Цена на конец 13 мая: $177,06
• Консенсус-прогноз Tipranks: $329,05 (апсайд: +88%)

Акции крупнейшего производителя полупроводниковых продуктов в 2022 году снизились более чем на 45%, закрывшись на торгах 12 мая на отметке $161,75 за акцию. Бумаги NVIDIA снижаются на фоне глобальной коррекции американского рынка рынка из-за высокого уровня инфляции и ужесточения монетарной политики ФРС. Компания является лидером на рынке графических процессоров, а также производит видеокарты для майнинга.

«В случае снижения интереса к майнингу эффект на бизнес NVIDIA будет, но благодаря другим направлениям его можно легко компенсировать. В ближайшие годы потребуются громадные мощности для обслуживания систем беспилотного транспорта, и NVIDIA будет одним из бенефициаров», — заявил старший аналитик УК «Система Капитал» Андрей Ушаков.

Купить

Текущая цена

$277,45

Прогноз

$217 (-21,79%)

Дата прогноза

05.05.2022

Исполнится

28.04.2023

Надежность прогноза

Morgan Stanley

По итогам прошлого года выручка компании выросла на 61%, до $26,9 млрд по сравнению с $16,67 млрд годом ранее. Совокупная чистая прибыль увеличилась на 125% и составила $9,75 млрд, а показатель чистой прибыли на акцию (EPS) вырос до $3,85. Также компания увеличила сумму операционных расходов — с $5,86 млрд в 2020 году до $7,43 млрд в прошлом году. 25 мая компания опубликует финансовые результаты за первый квартал 2023 финансового года (начался 31 января 2022 года).

• Цена Mastercard на конец 13 мая: $332,8
• Консенсус-прогноз Tipranks: $435 (+30,7%)
   
• Цена Visa на конец 13 мая: $199
• Консенсус-прогноз Tipranks: $269,5 (+35,4%)

Начиная с 2021 года международная платежная система Mastercard принимает платежи в криптовалютах, а в апреле 2022-го она объединилась с компанией-криптокредитором Nexo и анонсировала запуск первой в мире платежной карты, обеспеченной криптовалютой. Ранее представители платежной системы заявляли, что внедрение системы прямой поддержки криптовалют даст возможность как потребителям, так и продавцам больше не переводить криптовалюту в традиционные деньги для совершения покупок.

Фото: Shutterstock

Другая крупная платежная система — Visa — также в апреле запустила новую криптодебетовую карту в сотрудничестве с биржей Coinbase. Первоначально данная услуга доступна только для граждан США (кроме жителей штата Гавайи). Карта позволяет клиентам совершать платежи в нескольких точках по всему миру, а также снимать наличные с криптокошельков через банкоматы.

Однако Ушаков считает, что для Mastercard и Visa намного важнее другие факторы, чем уровень объема криптоплатежей. Одним из самых маржинальных сегментов для обеих компаний являются трансграничные платежи, для которых необходима высокая туристическая и деловая активность, сказал эксперт. Он также предупредил, что угрозой классическим платежным системам «являются перспективы по введению цифровых валют рядом стран».

В текущем году акции Mastercard подешевели на 10,59%, закрывшись на торгах 12 мая на отметке $321,24 за акцию, что свидетельствует о лучшей динамике по сравнению с индексом S&P 500, который потерял 17,54%.

Акции Visa с начала 2022 года снизились на 10,49%, до $193,97 за акцию.

Цена на конец 13 мая: $67,87
Консенсус-прогноз Tipranks: 188,22 (+177%)

Во вторник, 11 мая, крупнейшая американская криптобиржа отчиталась о результатах работы за первый квартал 2022 года — показатели не оправдали ожидания аналитиков. Выручка за первый квартал упала на 27% в годовом выражении, до $1,17 млрд, тогда как рынок ожидал выручку в размере $1,48 млрд. Компания сообщила о чистом квартальном убытке в $430 млн против чистой прибыли в размере $771 млн за аналогичный период прошлого года. Убыток на акцию (EPS) составил $1,98.

Фото: Shutterstock

Бумаги компании также резко отреагировали на финансовые результаты. За последние два дня акции Coinbase упали более чем на 44%, достигнув в моменте $40,83 за акцию на торгах 12 мая. Всего с начала 2022 года акции компании снизились более чем на 80%, свидетельствуют данные торгов.

Хотя финансовые результаты биржи не зависят напрямую от динамики цифровых активов, вместе с падением стоимости криптовалют заметно снижается торговая активность. Число пользователей в первом квартале текущего года, ежемесячно проводящих розничные транзакции (MTU), снизилось за квартал на 19%, с 11,4 млн до 9,2 млн. Также сократился общий объем сделок — с $547 млрд в предыдущем квартале до $309 млрд в текущем. Coinbase ожидает, что общий объем торгов и ежемесячное число пользователей во втором квартале будут еще ниже, чем в первом квартале.

Купить

Текущая цена

$58,9

Прогноз

$258 (+338,03%)

Дата прогноза

21.04.2022

Исполнится

21.04.2023

Надежность прогноза

JP Morgan

4. Riot Blockchain

• Цена на конец дня 13 мая: $7,97
• Консенсус-прогноз Tipranks: $38,5 (+383%)

Riot Blockchain — одна из крупнейших и наиболее известных компаний по майнингу биткоинов. В первом квартале компания получила рекордные $57,9 млн в виде выручки от добычи первой криптовалюты, что на 150% больше, чем за аналогичный период прошлого года.

Однако это значительно меньше $76,21 млн, которые были заработаны в четвертом квартале 2021 года. Тогда цена биткоина колебалась в диапазоне $40 тыс. — $69 тыс. (исторический максимум), тогда как в первом квартале текущего года цена находилась в коридоре $33–48 тыс.

Риск снижения курса биткоина — основной для такого бизнеса, отмечает Ушаков. С другой стороны, рост цен на энергоносители повышает себестоимость майнинга, что бьет по маржинальности. Таким образом, бизнес компании страдает сразу по двум направлениям, и «акции Riot Blockchain лучше обходить стороной», считает эксперт.

5. MicroStrategy

• Цена на конец дня 13 мая: $204,57
• Консенсус-прогноз Tipranks: $701,5 (+242%)

Компания предоставляет клиентам бизнес-аналитику, мобильное программное обеспечение и облачные сервисы.

В августе 2020 года она объявила, что приобрела почти 21,5 тыс. биткоинов за $250 млн. C тех пор Microstrategy нарастила свои вложения до чуть более 129,2 тыс. биткоинов стоимостью $2,896 млрд и тем самым привязала стоимость своих акций к курсу биткоина.

На торгах 9 февраля 2021 года бумаги компании достигли пика в $1315. С того момента акции перешли к снижению, а падение от пика до минимума 12 мая составило почти 90%. Таким образом, восстановление акций почти полностью зависит от динамики биткоина.

Как отмечает Bloomberg, каждое значительное падение крупнейшей криптовалюты с 2014 года достигало 200-недельной скользящей средней, откуда начиналось восстановительное движение. Сейчас этот индикатор технического анализа находится около отметки в $20 тыс., что почти на 35% ниже текущей цены биткоина.

Фото: Bloomberg

Скользящие средние (moving average) — это графики, построенные на основе средних цен за несколько последних периодов. Например недельная скользящая средняя — это график, каждая точка которого показывает среднее значение цены за предшествующую неделю. В отличие от графика самой цены, скользящая средняя более сглаженная.

Аналитик УК «Система Капитал» отмечает, что в текущей ситуации крипторынок стоит рассматривать в совокупности с фондовым и состоянием глобальной экономики. Он считает, что интерес к рисковым активам возобновится только тогда, когда появится уверенность в будущем, которое пока выглядит нерадужно. «Многие эксперты уже придерживаются мнения, что в ближайшие 12 месяцев в США будет рецессия  , так что в этом году нас ждет очень волатильный  рынок», — сказал эксперт.

Больше новостей об инвестициях вы найдете в нашем телеграм-канале «Сам ты инвестор!»

Макроэкономический термин, обозначающий значительное снижение экономической активности. Главный показатель рецессии – снижение ВВП два квартала подряд. Изменчивость цены в определенный промежуток времени. Финансовый показатель в управлении финансовыми рисками. Характеризует тенденцию изменчивости цены – резкое падение или рост приводит к росту волатильности. Подробнее

Земля близко: курс биткоина может упасть до $10-12 тыс. к концу года

Криптозима уже началась, считают опрошенные «Известиями» аналитики. Биткоин стремительно теряет в цене: к 9 ноября он упал на 21% с максимумов этого месяца.

Основой причиной резкого снижения котировок стал дефицит ликвидности у одной из крупнейших криптобирж FTX, что привело к снижению доверия к криптоотрасли и выводу средств инвесторами. Кроме того, тренд подкрепляют ожидания мирового кризиса и ужесточение денежно-кредитной политики ФРС, а также мировыми банками, отмечают эксперты. По их мнению, цена биткоина может снизиться до $10–12 тыс. к концу 2022-го, а восстановление они прогнозируют не ранее чем через два-три года.

Кризис ликвидности

С начала этого месяца биткоин резко подешевел. Основное падение пришлось на 8 ноября, когда цифровая валюта обвалилась на 18% и в моменте стоила $16,9 тыс. за монету, это оказалось минимумом с ноября 2020 года. 9 ноября стоимость биткоина несколько выросла, в 18:00 она составляла $17,4 тыс. Однако с максимумов этого месяца курс основной криптовалюты снизился на 21%. Дешевели в ноябре котировки и других наиболее популярных цифровых валют: Dogecoin, Polygon, Ripple, Solana, Ethereum и Cardano. Общая капитализация цифровых денег, по данным investing.com, уменьшилась примерно на 10%, до $923 млрд.

Это связано с кризисом ликвидности у одной из крупнейших криптовалютных бирж FTX, которая входила в пятерку по объему торгов, объяснил эксперт группы корпоративных рейтингов АКРА Алексей Корнев. Главной причиной распродажи цифровых валют стало сообщение об обнаружении «пустышек» в активах дочерней организации этой биржи, добавил специалист по цифровым активам маркетплейса «Финмир» Игорь Пань.

Так, вместо $14,6 млрд в виде реальных денежных средств у компании оказались внутренние токены FTT, что заставило инвесторов усомниться в платежеспособности биржи. И недавние истории с банкротством одного из крупнейших криптовалютных хедж-фондов ЗАС и платформы Celsius придали этой информации еще больше негатива, отметил эксперт.

8 ноября появились сообщения, что пользователи не могут вывести средства из FTX — скорее всего, из-за массового изъятия активов пользователями у биржи не хватило ликвидных резервов, пояснил Алексей Корнев. Он добавил: позднее крупнейшая криптобиржа Binance анонсировала намерение купить FTX, чтобы преодолеть возникший кризис, однако сейчас это только соглашение о намерениях.

Если проблема не решится, то последствия будут существенными для всей отрасли, так как от FTX зависит большое количество других проектов и криптовалютных активов, подчеркнул эксперт. По его словам, дефолт одного из крупнейших игроков вызовет потерю доверия ко всему сектору и станет очередным аргументом в пользу более жесткого регулирования этой сферы. Разрешение текущей ситуации с FTX будет одним из главных факторов, влияющих на котировки криптовалют в ближайшем будущем, объяснил эксперт группы корпоративных рейтингов АКРА.

Когда криптооттепель?

Проблема ликвидности у FTX и ряд уже состоявшихся банкротств могут привести к дальнейшему падению курса биткоина до $15–16 тыс. , а Ethereum в ближайшие недели может подешеветь до $1 тыс., ожидает Игорь Пань. Однако, по его мнению, уже в декабре или в I квартале 2023-го позиции ведущих криптовалют способны снова начать укрепляться после того, как ФРС США сообщит о замедлении темпов повышения процентных ставок. Это приведет к падению курса доллара, увеличению стоимости американских акций, а за счет корреляции с ними рынка цифровых валют и к подорожанию крипты. Так, в первом полугодии 2023-го курс биткоина может достичь $30–40 тыс., а Ethereum — $2 тыс., прогнозирует Игорь Пань.

По мнению ряда других экспертов, рассчитывать на такое быстрое восстановление котировок цифровых валют не стоит. Криптозима уже началась, уверен руководитель аналитического департамента AMarkets Артем Деев. Так, за 2022 год курсы биткоина и большинства других монет снизились на 50–70% от прошлогодних максимумов. Главная причина тому — ожидание мирового кризиса, считает эксперт. По его словам, на фоне нестабильности защитными активами остаются гособлигации и золото, именно в них инвесторы перекладывают средства из криптовалют.

Ужесточение денежно-кредитной политики ФРС и мировых банков также способствует снижению доходности многих инструментов, включая цифровые валюты, отметил Артем Деев. По его словам, в текущих условиях следует ждать дальнейшего падения цены биткоина и других монет. Будут происходить кратковременные отскоки курса главной криптовалюты — до уровня $20–21 тыс., однако к концу года цена биткоина может упасть до $10–12 тыс., ожидает эксперт.

В последние два года биткоин показывает четкую корреляцию с американскими биржевыми индексами, а восстановление фондового рынка США после падения во время кризиса занимает от полугода до трех лет, подчеркнул Артем Деев. За счет этого рост котировок монеты возможен не ранее чем в 2024–2026 годах в зависимости от глубины рецессии.

Другая причина планомерного выхода инвесторов из рынка криптовалют — высокая мировая инфляция, считает управляющий партнер финтех-компании Bitfrost Антон Чащин. По его словам, курс биткоина уже долго находится в «боковом» тренде. Нормализация глобальной экономической ситуации будет способствовать криптооттепели, а если мировой экономический кризис затянется, то вероятно падение цены главной криптовалюты до $9,5–11,9 тыс.

На криптовалютном рынке уже наступила зима, считает и основатель Anderida Financial Group Алексей Тараповский. Ранее такое явление уже происходило в 2014–2015 и в 2017–2018 годах, отметил эксперт. Так, заметна цикличность рынка в четыре года, причем в период роста стоимость монет не просто восстанавливается, а увеличивается в два-три раза. Криптозима закончится через год-полтора, тогда котировки валют снова покажут взрывной рост, считает Алексей Тараповский. По позитивному прогнозу, стоимость биткоина достигнет $70 тыс. в перспективе трех-четырех лет.

Фундаментальный фактор падения курсов цифровых валют состоит в том, что инвесторы перестают надеяться на приток свежих денег, которые было бы не жалко вложить в рискованные активы, отметил аналитик ФГ «Финам» Леонид Делицын. По его мнению, новых максимумов следует ожидать к концу 2025 года. В тот период новый президент США будет щедро раздавать обещания, в том числе и по вливанию новых средств в экономику.

Почему рынок криптовалют сегодня упал?

Кайл Уайт

24 мая 2023 г.

Криптовалютный рынок сегодня падает, так как опасения инвесторов по поводу регулятивных мер в секторе сохраняются, а борьба за повышение потолка долга продолжается.

256207 Всего просмотров

441 Всего долей

Прослушать статью

Новости рынков

Как только аналитики подумали, что биткойн (BTC) был на пороге появления признаков ценового прорыва, рынок криптовалют повернул к негативным фактором на фоне возросшей регуляторной неопределенности. Теперь кажется, что BTC застрял намного ниже уровня сопротивления в 28 000 долларов.

Цена биткойна достигла 30-дневного минимума 24 мая на уровне 26 113 долларов, поскольку трейдеры опасаются, что возможно большее падение цены, отмечая, что 5-процентное 24-часовое падение является ключевым моментом истины для крипторынка.

Аналогичные опасения существуют для эфира (ETH), который торговался выше уровня 2100 долларов после обновления Shapella только для того, чтобы 24 мая последовал 7-дневный минимум в 1783 доллара. восходящий тренд маловероятен в краткосрочной перспективе.

Показатели рынка криптовалют, 1-дневный график: Coin360

Связанные: Ординалы превратили Биткойн в худшую версию Эфириума: можем ли мы это исправить?

Обеспокоенность по поводу потолка долга влияет на рискованные активы

Хотя некоторые аналитики считают, что Биткойн может увидеть приток в случае дефолта США по своему долгу, существует значительный риск того, что у Министерства финансов США закончатся средства, напрягает ликвидность.

На сегодняшний день цены на криптовалюту по-прежнему сильно коррелируют с Dow и S&P 500, и большинство крупных банков по-прежнему ожидают, что в какой-то момент в 2023 году в США произойдет резкая рецессия9. 0003

Согласно анализу банка США, который включает более 1000 точек данных, настроения инвесторов в отношении текущего состояния экономики остаются низкими.

Глобальное экономическое здоровье. Источник: Банк США

. Согласно анализу Банка США,

«Наша проверка состояния здоровья в США находится на уровнях, соответствующих историческим рецессиям, поскольку Федеральная резервная система продолжает ужесточать денежно-кредитную политику для борьбы с повышенной инфляцией».

Разблокировка Lido усиливает давление на рынок криптовалют

Несмотря на проблемы с привлечением капитала и управлением долгом, высокие процентные ставки вызывают у банков высокие процентные ставки, председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл, похоже, стремится снизить инфляцию за счет дальнейшего повышения.

После выступления Пауэлла в Федеральном комитете по открытым рынкам (FOMC) 4 мая рынок, похоже, был уверен, что ФРС приостановит повышение ставок. Инструмент CME FedWatch показывает растущую вероятность того, что повышение ставок все еще может произойти. 34%, которые считают, что грядет новое интересное повышение ставок, увеличились с 28% 17 мая. Некоторые аналитики биткойнов считают, что произойдет еще два повышения ставок, что создаст огромную волатильность.

Вероятности целевой процентной ставки. Источник: CME Group

. Следующее заседание FOMC запланировано на 14 июня 2023 г. 

TVL и объем остаются низкими

Метрика блокировки общей стоимости (TVL) — это распространенный способ изучить состояние и настроение криптовалютных рынков. Согласно DeFiLlama, TVL по всем протоколам упал на 1,65% за последние 24 часа и потерял 23 миллиарда долларов с 12 июня 2022 года. Общая стоимость экосистемы Ethereum составила

. Источник: DeFiLlama. Модель ведет обратный отсчет до нового исторического максимума биткойнов

Объем торгов также остается приглушенным. После того, как 11 марта объем торгов достиг годового максимума в 24,9 миллиарда долларов, объем торгов 23 мая составил всего 2,3 миллиарда долларов.

При сильных макроэкономических препятствиях и низком объеме, вероятно, сохранится волатильность криптовалюты.

Эта статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций. Каждый инвестиционный и торговый шаг связан с риском, и читатели должны провести собственное исследование при принятии решения.

• #Биткойн
• #Криптовалюты
• #Федеральный резерв
• #Центральный банк
• #Эфириум
• #Цена биткойна
• #Регламент биткойна
• #Экономика
• #Рынки
• #Акции
• #Инфляция
• #Процентная ставка
• #Binance
• #Stablecoin
• #Процентные ставки

Биткойн упал на 8%, так как рынок криптовалют упал ниже 1 триллиона долларов в пятницу.

На момент написания этой статьи биткойн упал на 8,3% за день, торгуясь на уровне 19 900 долларов, который в последний раз наблюдался 13 января, согласно Coingecko.

Ethereum (ETH) следует той же схеме, поскольку цена второй по величине криптовалюты в мире упала на 9,8% за последние 24 часа, перейдя из рук в руки на почти двухмесячном минимуме в 1383 доллара.

При заметном изменении судьбы более широкого крипторынка, который начал год со значительной прибыли, подтолкнув Биткойн почти к 25 000 долларов, последний нисходящий тренд также привел к тому, что более широкая рыночная капитализация всех криптовалют впервые упала ниже 1 триллиона долларов. с 19 января.

Биткойн, Эфириум в свободном падении

В последние недели отрасль столкнулась с серьезными трудностями из-за краха криптовалютного Silvergate Bank, который добровольно ликвидировался 8 марта. спад.

Silvergate предоставляет удобный банковский путь для многих крипто-компаний, однако «без возможности направлять фиатную валюту в криптомир криптовалюта больше похожа на тихий пруд, чем на сверкающий фонтан инноваций», — заявил руководитель отдела исследований Matrixport Маркус. Тилен сказал в своей последней записке.

«Silvergate был не только самым важным связующим звеном между инвесторами, которые хотели направить деньги в криптовалютные биржи, криптовалютные хедж-фонды, криптовалютные венчурные фонды и криптовалютные проекты, но банк также предлагал урегулировать балансы между клиентами Silverbank в любое время. дня, включая выходные и праздничные дни», — написал он.

Директор по исследованиям Kaiko Клара Медали повторила слова Тилена, заявив, что «крах Silvergate, безусловно, оказал наибольшее влияние на настроения участников рынка».

«Когда новости впервые появились, рынки не осознали степень влияния Silvergate на всю криптоэкосистему, но за последние несколько дней трейдеры оценили крах, — сказала Медали Decrypt . опасения, что крах Silvergate может ослабить готовность банков работать с криптофирмами, по сути, вернув нас к периоду до 2017 года, когда отрасль изо всех сил пыталась наладить банковские отношения».

По словам аналитика Kaiko, «из-за меньшего количества фиатных средств институциональным инвесторам будет труднее размещать капитал на криптовалютных рынках, что может оказать более широкое влияние на ликвидность и эффективность рынка».

Медвежье давление после Silvergate

Усугубляя давление на зарождающуюся отрасль, Министерство финансов США во вторник предложило ввести акцизный налог в размере 30% на стоимость питания мощностей по добыче биткойнов, в то время как Генеральная прокуратура Нью-Йорка подала иск против биржи криптовалют. KuCoin за предполагаемое нарушение законов штата о ценных бумагах и товарах.

В жалобе генеральный прокурор Летиция Джеймс также утверждала, что Ethereum «является спекулятивным активом, который опирается на усилия сторонних разработчиков, чтобы обеспечить прибыль держателям ETH», и как таковой является ценной бумагой.

«Неудивительно, что на рынке криптовалют произошел недавний обвал. Недавнее предложение президента Байдена ввести 30-процентный налог на сокращение добычи полезных ископаемых в Соединенных Штатах, несомненно, сыграло значительную роль в этом снижении», — сказал Джефф Мей, главный операционный директор криптовалютной биржи BTSE, Decrypt .

По словам Мэй, «это налоговое предложение вызвало обеспокоенность у инвесторов, которые опасаются, что это может привести к снижению прибыльности и снижению распространения крипто-майнинга в США».

Мей также упомянул недавний иск, поданный против KuCoin Генеральной прокуратурой Нью-Йорка, и ястребиные комментарии председателя ФРС Джерома Пауэлла относительно возможного роста инфляции среди причин, которые также способствовали падению рынка.